SA-Q 1/2026
MOSTALPLC
WYBRANE DANE FINANSOWE w tys. PLN w tys. EUR
1 kwartał(y)
narastająco /
2026 okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
1 kwartał(y)
narastająco /
2025 okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
1 kwartał(y)
narastająco /
2026 okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
1 kwartał(y)
narastająco /
2025 okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów
37 300 42 872 8 807 10 204
II. Zysk (strata) z działalności operacyjnej
719 1 317 170 313
III. Zysk (strata) brutto
505 715 119 170
IV. Zysk (strata) netto
357 569 84 135
V. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
6 332 -1 406 1 495 -335
VI. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
-476 -291 -112 -69
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
-2 385 -1 316 -563 -313
VIII. Przepływy pieniężne netto, razem
3 471 -3 013 820 -717
IX.
Aktywa, razem (na koniec bieżącego kwartału i koniec
poprzedniego roku obrotowego)
86 652 85 569 20 201 20 245
X.
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania (na koniec bieżącego
kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)
66 017 65 291 15 391 15 447
XI.
Zobowiązania długoterminowe (na koniec bieżącego kwartału i
koniec poprzedniego roku obrotowego)
2 314 2 545 539 602
XII.
Zobowiązania krótkoterminowe (na koniec bieżącego kwartału i
koniec poprzedniego roku obrotowego)
48 611 51 910 11 333 12 281
XIII.
Kapitał własny (na koniec bieżąc ego kwartału i koniec
poprzedniego roku obrotowego)
20 635 20 278 4 811 4 798
XIV.
Kapitał zakładowy (na koniec bieżącego kwartału i koniec
poprzedniego roku obrotowego)
20 000 20 000 4 663 4 732
XV.
Liczba akcji (w szt.) (na koniec bieżącego kwartału i koniec
poprzedniego roku obrotowego)
2 000 000 2 000 000 2 000 000 2 000 000
XVI. Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/ EUR)
0,71 1,14 0,17 0,27
XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akc ję zwykłą (w zł/EUR)
0,71 1,14 0,17 0,27
XVIII.
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR) (na koniec
bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)
10,32 10,14 2,41 2,40
XIX.
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akc ję (w zł/EUR) (na
koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku
obrotowego)
10,32 10,14 2,41 2,40
XX.
Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję (w
zł/EUR)
0,00 0,00 0,00 0,00
Raport powinien zostać przekazany Komisji Nadzoru Finansowego, spółce prowadzącej rynek regulowany oraz do publicznej wiadomości za
pośrednictwem agencji informacyjnej zgodnie z przepisami prawa
Komisja Nadzoru Finansowego
1
SA-Q 1/2026
MOSTALPLC
SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
BILANS
w tys. PLN
stan na
2026-03-31
koniec kwartału /
2026
stan na koniec
poprz. kwartału /
stan na
2025-12-31
koniec poprz. roku
/ 2025
stan na
2025-03-31
koniec kwartału /
2025
AKTYWA
I. Aktywa trwałe
29 916 30 597 38 474
1. Wartości niematerialne i prawne, w tym:
144 158 201
2. Rzeczowe aktywa trwałe
17 788 17 819 17 689
3. Należności długoterminowe
956 956 956
3.1. Nieruc homości
956 956 956
4. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
11 028 11 664 19 628
4.1. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
3 918 4 350 6 508
4.2. Inne rozlic zenia międzyokresowe
7 110 7 314 13 120
II. Aktywa obrotowe
56 736 54 972 57 641
1. Zapasy
5 070 4 140 4 610
2. Należności krótkoterminowe
40 503 42 619 37 211
2.1. Od jednostek powiązanych
1 429 0 21 589
2.2. Od pozostałych jednostek
39 074 42 619 15 622
3. Inwestycje krótkoterminowe
3 802 331 609
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe
3 802 331 609
a) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
3 802 331 609
4. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
7 361 7 882 15 211
A k t y w a r a z e m
86 652 85 569 96 115
PASYWA
I. Kapitał własny
20 635 20 278 18 810
1. Kapitał zakładowy
20 000 20 000 20 000
2. Kapitał zapasowy
2 690 2 690 2 689
3. Kapitał z aktualizacji wyceny
388 388 389
4. Pozostałe kapitały rezerwowe
31 542 31 542 31 542
5. Zysk (strata) z lat ubiegłych
-34 342 -36 379 -36 379
6. Zysk (strata) netto
357 2 037 569
II. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
66 017 65 291 77 305
1. Rezerwy na zobowiązania
5 079 5 378 5 506
1.1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku doc hodowego
1 296 1 580 3 525
1.2. Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne
3 132 3 147 1 981
a) długoterminowa
516 516 529
b) krótkoterminowa
2 616 2 631 1 452
1.3. Pozostałe rezerwy
651 651 0
a) długoterminowe
488 488 0
b) krótkoterminowe
163 163 0
2. Zobowiązania długoterminowe
2 314 2 545 2 746
2.1. Wobec pozostałych jednostek
2 314 2 545 2 746
3. Zobowiązania krótkoterminowe
48 611 51 910 65 216
3.1. Wobec jednostek powiązanych
0 31 22 195
3.2. Wobec pozostałych jednostek
48 148 51 883 42 666
3.3. Fundusze specjalne
463 -4 355
4. Rozliczenia międzyokresowe
10 013 5 458 3 837
4.1. Inne rozlic zenia międzyokresowe
10 014 5 458 3 837
a) długoterminowe
1 793 1 798 1 813
b) krótkoterminowe
8 220 3 660 2 024
P a s y w a r a z e m
86 652 85 569 96 115
Wartość księgowa
20 635 20 278 18 810
Liczba akcji (w szt.)
2 000 000 2 000 000 2 000 000
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł)
10,32 10,14 9,41
Rozwodniona lic zba akcji (w szt.) 2 000 000 2 000 000 2 000 000
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akc ję (w zł)
10,32 10,14 9,41
Uwaga! W przypadku raportów za I kwartał roku obrotowego, należy wypełnić jedynie pierwszą (stan na koniec I kwartału bieżącego roku
obrotowego), trzecią (stan na koniec poprzedniego roku obrotowego) i czwartą kolumnę (stan na koniec I kwartału poprzedniego roku obrotowego).
Komisja Nadzoru Finansowego
2
SA-Q 1/2026
MOSTALPLC
POZYCJE POZABILANSOWE
w tys. PLN
stan na
2026-03-31
koniec kwartału /
2026
stan na koniec
poprz. kwartału /
stan na
2025-12-31
koniec poprz. roku
/ 2025
stan na
2025-03-31
koniec kwartału /
2025
Od pozostałych jednostek (z tytułu)
otrzymanych gwarancji i poręczeń
Od pozostałych jednostek, w których emitent posiada zaangażowanie w
kapitale (z tytułu)
otrzymanych gwarancji i poręczeń
1. Inne (z tytułu)
51 317 59 151 68 705
- Od jednostek powiązanych z tytułu:
0 161 161
- weksli
0 161 161
- Od pozostałych jednostek z tytułu:
7 044 7 859 8 226
- otrzymanych gwaranc ji
6 627 7 529 7 342
- weksli
417 330 884
- Na rzecz jednostek powiązanych z tytułu:
16 878 23 901 29 226
- weksli
16 878 23 901 29 226
- Na rzecz pozostałych jednostek z tytułu:
27 395 27 230 31 092
- weksli wystawionyc h tytułem zabezpieczenia umów handlowych
4 600 3 300 5 674
- udzielonych gwarancji
22 795 23 930 25 418
Pozycje pozabilansowe, razem
51 317 59 151 68 705
Uwaga! W przypadku raportów za I kwartał roku obrotowego, należy wypełnić jedynie pierwszą (stan na koniec I kwartału bieżącego roku
obrotowego), trzecią (stan na koniec poprzedniego roku obrotowego) i czwartą kolumnę (stan na koniec I kwartału poprzedniego roku obrotowego).
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
w tys. PLN
1 kwartał/2026
okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
1 kwartał / 2025
okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
I.
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w
tym:
37 300 42 872
1. Przychody netto ze sprzedaży produktów
37 300 42 872
2. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów
0 0
II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym:
34 729 40 034
1. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów
34 729 40 034
III. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
2 571 2 838
IV. Koszty ogólnego zarządu
2 003 1 766
V. Zysk (strata) ze sprzedaży
568 1 072
VI. Pozostałe przyc hody operacyjne
332 572
1. Zysk z tytułu rozchodu niefinansowych aktywów trwałych
1 505
2. Inne przychody operacyjne
331 67
VII. Pozostałe koszty operacyjne
181 327
1. Inne koszty operacyjne
181 327
VIII. Zysk (strata) z działalności operacyjnej
719 1 317
IX. Przychody finansowe
2 9
1. Odsetki, w tym:
2 9
X. Koszty finansowe
216 611
1. Odsetki w tym:
54 349
2. Inne
162 262
XI. Zysk (strata) brutto
505 715
XII. Podatek doc hodowy
148 146
a) c zęść odroczona
148 146
XIII. Zysk (strata) netto
357 569
Zysk (strata) netto (zannualizowany)
1 428 2 276
Średnia ważona liczba akc ji zwykłych (w szt.)
2 000 000 2 000 000
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł) 0,71 1,14
Komisja Nadzoru Finansowego
3
SA-Q 1/2026
MOSTALPLC
w tys. PLN
1 kwartał/2026
okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
1 kwartał / 2025
okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)
2 000 000 2 000 000
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)
0,71 1,14
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
w tys. PLN
1 kwartał / 2026
okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
rok 2025 okres od
2025-01-01 do
2025-12-31
1 kwartał(y)
narastająco /
2025 okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
I. Kapitał własny na poc zątek okresu (BO)
20 278 18 241 18 241
I.a.
Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do
danych porównywalnych
20 278 18 241 18 241
1. Kapitał zakładowy na początek okresu
20 000 20 000 20 000
1.1. Kapitał zakładowy na koniec okresu
20 000 20 000 20 000
2. Kapitał zapasowy na początek okresu
2 690 2 689 2 689
2.1. Zmiany kapitału zapasowego
0 1 0
a) zwiększenia (z tytułu)
0 1 0
- aktualizacji środków trawłych
0 1 0
2.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu
2 690 2 690 2 689
3. Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu
388 389 389
3.1. Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny
0 -1 0
a) zmniejszenia (z tytułu)
0 1 0
- zbycia środków trwałych
0 1 0
3.2. Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu
388 388 389
4. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu
31 542 31 542 31 542
4.1. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu
31 542 31 542 31 542
5. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu
-34 342 -36 379 -36 379
5.1.
Strata z lat ubiegłyc h na początek okresu, po uzgodnieniu do
danych porównywalnych
34 342 36 379 36 379
5.2. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu
34 342 36 379 36 379
5.3. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu
-34 342 -36 379 -36 379
6. Wynik netto
357 2 037 569
a) zysk netto
357 2 037 569
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
20 635 20 278 18 810
III.
Kapitał własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku
(pokrycia straty)
20 635 20 278 18 810
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
w tys. PLN
1 kwartał / 2026
okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
1 kwartał / 2025
okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
I.
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I-II) -
metoda bezpośrednia
6 332 -1 406
II. Zysk (strata) netto
357 569
III. Korekty razem
5 975 -1 975
1. Amortyzacja
446 531
2. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)
139 340
3. (Zysk) strata z działalności inwestycyjnej
-1 -505
4. Zmiana stanu rezerw
-299 342
5. Zmiana stanu zapasów
-930 167
6. Zmiana stanu należnośc i
2 116 3 683
Komisja Nadzoru Finansowego
4
SA-Q 1/2026
MOSTALPLC
w tys. PLN
1 kwartał / 2026
okres od
2026-01-01 do
2026-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
1 kwartał / 2025
okres od
2025-01-01 do
2025-03-31
kwartały
narastająco /
okres od do
7.
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem
pożyc zek i kredytów
-1 208 -4 883
8. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
5 712 -1 650
IV.
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/-II) -
metoda pośrednia
6 332 -1 406
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
I. Wpływy
1 12
1.
Zbyc ie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
1 12
II. Wydatki
477 303
1.
Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
477 303
III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II)
-476 -291
C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
I. Wpływy
0 2 014
1. Kredyty i pożyczki
0 2 014
II. Wydatki
2 385 3 330
1. Spłaty kredytów i pożyczek
1 935 2 720
2. Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego
311 270
3. Odsetki
139 340
III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)
-2 385 -1 316
D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III)
3 471 -3 013
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:
3 471 -3 013
F. Środki pieniężne na początek okresu
331 3 622
G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D), w tym:
3 802 609
- o ograniczonej możliwości dysponowania
41 609
PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ
Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis
2026-05-05 Robert Kowalski Prezes Zarządu
2026-05-05 Adrian Kaczmarczyk Członek Zarządu
2026-05-05 Krzysztof Bartc zak
Dyrektor Ekonomiczno-Finansowy
Główny Księgowy
Prokurent
Komisja Nadzoru Finansowego
5
1
Informacja dodatkowa
I. Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu, w tym informacje o zmianach stosowanych
zasad rachunkowości
Kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe za I kwartał 2026 roku zostało sporządzone zgodnie z przepisami
ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (Dz. U. 2023 poz. 120) i Rozporządzenia Ministra Finansów z
dnia 06 czerwca 2025 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów
papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa
państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2025, poz. 755). Dane zawarte w niniejszym skróconym
sprawozdaniu finansowym zostały sporządzone z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru
wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy, z uwzględnieniem korekt z tytułu rezerw oraz aktywów
i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Rachunek zysków i strat Spółka sporządziła w wariancie
kalkulacyjnym. Rachunek przepływów pieniężnych sporządzono metodą pośrednią.
Opis przyjętych przez Spółkę zasad rachunkowości w obszarach, gdzie ustawa o rachunkowości zezwala na
dokonanie wyboru polityki przez jednostkę, zawarty został w sprawozdaniu finansowym za 2025 rok. Te same
zasady znalazły zastosowanie przy sporządzaniu skróconego sprawozdania finansowego za I kwartał 2026 roku.
Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego kwartalnego sprawozdania finansowego
przeliczono na EURO w sposób następujący:
- pozycje bilansowe po kursie średnim ogłoszonym przez NBP na dzień 31 marca 2026 roku, tj. 4,2894 PLN/EUR
oraz na dzień 31 grudnia 2025 roku, tj. 4,2267 PLN/EUR,
- pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych po kursie stanowiącym średnią
arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP na koniec każdego miesiąca objętego raportem.
Okres sprawozdawczy
Średni arytmetyczny kurs
PLN/EUR w okresie
sprawozdawczym
Maksymalny kurs
PLN/EUR w okresie
sprawozdawczym
Minimalny kurs PLN/EUR
w okresie
sprawozdawczym
I kwartał 2026
4,2352
4,2894
4,2009
I kwartał 2025
4,2013
4,2794
4,1339
II. Informacja o istotnych zmianach wielkości szacunkowych
Informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych, w tym o korektach z tytułu rezerw, rezerwie i aktywach z
tytułu odroczonego podatku dochodowego, o których mowa w ustawie o rachunkowości oraz zmianach w
odpisach aktualizujących wartość składników aktywów w okresie 01 stycznia 2026 roku – 31 marca 2026 roku
przedstawiają się następująco (w tys. PLN):
2
Tytuł
Stan na dzień
31.12.2025 r.
Zwiększenia w I
kwartale 2026 r.
Zmniejszenia w I
kwartale 2026 r.
Stan na dzień
31.03.2026 r.
Rezerwa na świadczenia
emerytalne i podobne
2 008
0
16
1 992
Rezerwa z tytułu
odroczonego podatku
dochodowego
1 580
0
284
1 296
Rozliczenia
międzyokresowe bierne
na wycenę kontraktów
długoterminowych
3 545
4 520
0
8 065
Aktywo z tytułu
odroczonego podatku
dochodowego
4 350
0
432
3 918
Odpis aktualizujący
wartość należności
1 023
0
3
1 020
Odpis aktualizujący
wartość materiałów
566
0
7
559
Pozostałe rezerwy
1 906
40
0
1 946
Wybrane pozycje aktywów i pasywów bilansu według stanu na ostatni dzień I kwartału 2026 roku oraz ostatni
dzień 2025 roku przedstawiają się następująco (w tys. PLN):
Rodzaj aktywa / pasywa
Stan na 31.12.2025 r.
Stan na 31.03.2026 r.
Należności krótkoterminowe, w tym:
42 619
40 503
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty do
12 miesięcy
40 703
40 242
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty
powyżej 12 miesięcy
0
0
- z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń
społecznych i innych publiczno-prawnych
0
0
- pozostałe
1 916
261
Krótkoterminowe rozliczenia
międzyokresowe, w tym:
7 882
7 361
- rozliczenia z tytułu wyceny kontraktów
długoterminowych
7 395
5 849
3
- pozostałe
487
1 512
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:
51 910
48 611
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty do
12 miesięcy
16 589
19 381
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty
powyżej 12 miesięcy
3 820
3 391
- nierozliczone zaliczki
19 744
15 065
- kredyty bankowe i pożyczki
2 039
139
- leasing
1 004
890
- podatki, cła, ubezpieczenia społeczne i inne
zobowiązania publiczno-prawne
6 632
6 894
- wynagrodzenia
1 668
2 100
- pozostałe
414
751
1. Kwota i rodzaj pozycji wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał własny, wynik netto lub przepływy
pieniężne, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wartość lub częstotliwość
Aktywność Emitenta w pierwszych trzech miesiącach 2026 roku mieściła się w podstawowym przedmiocie
działalności przedsiębiorstwa Spółki jakim są specjalistyczne usługi budowlano – montażowe. Zdarzenia o
nietypowym charakterze nie wystąpiły.
2. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Emitenta w prezentowanym okresie
W okresie objętym raportem jak i w analogicznym okresie roku ubiegłego, działalność Emitenta nie cechowała
cykliczność i sezonowość produkcji, która miałaby istotny wpływ na wynik finansowy Spółki.
3. Informacja o odpisach aktualizujących wartość zapasów do wartości netto możliwej do uzyskania i
odwróceniu odpisów z tego tytułu
W okresie objętym raportem zmniejszono odpis aktualizujący wartość materiałów o kwotę 8 tys. PLN, stanowiący
część odpisu utworzonego w okresach poprzednich.
4
4. Informacja o odpisach aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów
trwałych, wartości niematerialnych i prawnych lub innych aktywów oraz odwróceniu takich odpisów
W okresie objętym raportem zmniejszono odpis na należności o kwotę 3 tys. PLN. W tym samy okresie nie
zaistniały okoliczności uzasadniające zmiany odpisu na inne aktywa, poza opisanymi w pkt. 3 niniejszej informacji.
5. Informacja o utworzeniu, zwiększeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw
Informacje te znajdują się w pkt. II Informacja o istotnych zmianach wielkości szacunkowych.
6. Informacja o rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Informacje te znajdują się w pkt. II Informacja o istotnych zmianach wielkości szacunkowych.
7. Informacja o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych
Nakłady na rzeczowe aktywa trwałe poczynione przez Emitenta w okresie, którego dotyczy raport stanowią kwotę
398 tys. PLN. W okresie tym nie dokonywano znaczących transakcji związanych ze sprzedażą rzeczowego majątku
trwałego. W analogicznym okresie roku ubiegłego Spółka nie dokonywała znaczących nakładów na rzeczowe
aktywa trwałe, natomiast w okresie tym dokonano sprzedaży zbędnego, w 100% umorzonego składnika majątku za
kwotę 493 tys. PLN.
8. Informacja o istotnym zobowiązaniu z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych
W okresie objętym raportem oraz w analogicznym okresie roku ubiegłego nie powstały istotne zobowiązania z
tytułu dokonanych zakupów rzeczowych aktywów trwałych.
9. Informacja o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych
W okresie sprawozdawczym Spółka uczestniczyła w postępowaniach sądowych dotyczących wierzytelności,
których łączna wartość wyniosła 14 407 tys. PLN:
- postępowanie przeciwko Boccard Polska Sp. z o.o. (dawniej Boccard Kates Sp. z o.o.) o zwrot kosztów
dodatkowych, poniesionych w związku z dokończeniem prac za podwykonawcę po odstąpieniu od umowy.
Wartość przedmiotu sporu wynosi 5 442 tys. PLN;
- postępowanie przeciwko Remak – Energomontaż S.A. o zwrot kosztów dodatkowych, poniesionych w związku
z dokończeniem prac za podwykonawcę po odstąpieniu od umowy. Wartość przedmiotu sporu wynosi 8 054
tys. PLN;
- postępowanie przeciwko Generali TU S.A. o wypłatę z udzielonej Emitentowi gwarancji należytego wykonania
umowy. Wartość przedmiotu sporu wynosi 911 tys. PLN.
Na dzień 31.03.2026 roku przeciwko Spółce toczą się przed sądami powszechnymi postępowania o zapłatę
wierzytelności powodów w łącznej kwocie 11 320 tys. PLN:
- sprawa z powództwa Remak – Energomontaż S.A. o zapłatę faktur w ramach umowy podwykonawczej.
5
Wartość przedmiotu sporu wynosi 1 529 tys. PLN. Emitent uznaje powództwo za całkowicie bezzasadne, co
znalazło swój wyraz w sprzeciwie wniesionym od nakazu zapłaty wydanym przez Sąd Okręgowy w Łodzi;
- sprawa z powództwa Remak – Energomontaż S.A. o zapłatę faktury w ramach umowy podwykonawczej.
Wartość przedmiotu sporu wynosi 95 tys. PLN. Emitent uznaje powództwo za całkowicie bezzasadne;
- sprawa z powództwa Remak-Energomontaż S.A. o zapłatę za zinwentaryzowane prace. Wartość przedmiotu
sporu wynosi 252 tys. PLN. Prace zostały zinwentaryzowane, jednak Emitent zakwestionował inwentaryzację
sporządzoną przez REMAK i uznaje powództwo za całkowicie bezzasadne;
- sprawa z powództwa Remak-Energomontaż S.A. o zapłatę dodatkowych kosztów, związanych z pracami
prowadzonymi w ramach umowy podwykonawczej. Wartość przedmiotu sporu wynosi 5 101 tys. PLN. Emitent
kwestionuje powództwo w całości, uznając je za całkowicie bezpodstawne;
- sprawa z powództwa Remak-Energomontaż S.A. o zapłatę wynagrodzenia za dokumentację powykonawczą.
Wartość przedmiotu sporu wynosi 423 tys. PLN. Emitent kwestionuje powództwo w całości, uznając je za
całkowicie bezpodstawne;
- sprawa z powództwa Boccard Polska Sp. z o.o. (dawniej Boccard Kates Sp. z o.o.) o zapłatę faktur potrąconych
na poczet kar umownych i kosztów dodatkowych, poniesionych przez Mostostal Płock S.A. w związku z
dokończeniem prac za podwykonawcę. Wartość przedmiotu sporu wynosi 1 762 tys. PLN. Emitent uznaje
powództwo za całkowicie bezzasadne;
- sprawa z powództwa Boccard Polska Sp. z o.o. (dawniej Boccard Kates Sp. z o.o.). Powództwo o zapłatę części
wynagrodzenia umownego zostało skierowane przeciwko Operatorowi Gazociągów Przesyłowych Gaz –
System S.A., tj. Inwestorowi, w ramach odpowiedzialności solidarnej za zobowiązania Dalszego Podwykonawcy
wobec Powoda, tj. Mostostal Płock S.A., który w tym sporze występuje jako Interwenient Uboczny. Wartość
przedmiotu sporu wynosi 2 158 tys. PLN i zadaniem Emitenta jest całkowicie bezzasadne.
10. Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów
W okresie 01 stycznia 2026 roku – 31 marca 2026 roku Emitent nie dokonywał korekt błędów dotyczących
poprzednich okresów.
11. Informacja na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny
wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki
W I kwartale 2026 roku nie nastąpiły zmiany sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które
mogłyby istotnie wpłynąć na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych Spółki.
12. Informacja o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu lub
pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca okresu
sprawozdawczego
Emitent nie dopuszcza się naruszania istotnych postanowień umów kredytowych. Wszelkie zobowiązania z tytułu
zaciągniętych kredytów spłacane są na bieżąco i w zgodzie z zapisami umów.
6
13. Informacja o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z
podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych
warunkach niż rynkowe
Na przestrzeni I kwartału 2026 roku Emitent nie zawierał transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach
innych niż rynkowe.
14. W przypadku instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej – informacje o zmianie
sposobu (metody) jej ustalenia
W okresie objętym raportem nie nastąpiła zmiana sposobu ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych
wycenianych według tej metody.
15. Informacja dotycząca zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania
tych aktywów
W okresie objętym raportem nie następowały żadne zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych będące
następstwem zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów.
16. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych
W okresie objętym raportem jak i w analogicznym okresie roku ubiegłego, Spółka nie emitowała, nie wykupywała
ani nie spłacała nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych.
17. Informacja dotycząca wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z
podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane
W I kwartale 2026 roku Emitent nie wypłacał i nie deklarował wypłaty dywidendy.
18. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne skrócone sprawozdanie
finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki
finansowe Emitenta
Po dniu 31 marca 2026 roku nie wystąpiły zdarzenia, które w znaczący sposób mogłyby wpłynąć na przyszłe wyniki
finansowe Emitenta.
19. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu
zakończenia ostatniego roku obrotowego
Zmiany stanu zobowiązań warunkowych (w tys. PLN):
7
Rodzaj
zobowiązania
Stan na
31.12.2025 r.
Zmniejszenia w I
kwartale 2026 r.
Zwiększenia w I
kwartale 2026 r.
Stan na
31.03.2026 r.
Gwarancje
bankowe oraz
ubezpieczeniowe
23 930
1 135
0
22 795
Weksle
27 201
7 144
1 422
21 479
Razem
51 131
8 279
1 422
44 274
Zmiany stanu należności warunkowych (w tys. PLN):
Rodzaj należności
Stan na
31.12.2025 r.
Zmniejszenia w I
kwartale 2026 r.
Zwiększenia w I
kwartale 2026 r.
Stan na
31.03.2026 r.
Gwarancje
bankowe oraz
ubezpieczeniowe
7 529
1 318
415
6 626
Weksle
491
323
250
418
Razem
8 020
1 641
665
7 044
Zobowiązania warunkowe według stanu na dzień 31 marca 2026 roku zabezpieczają należyte wykonanie
kontraktów budowlanych oraz w jednym przypadku zapłatę za dostarczane materiały. Należności warunkowe
według stanu na ostatni dzień pierwszego kwartału 2026 roku zabezpieczają wyłącznie należyte wykonanie umów
podwykonawczych.
20. Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku
finansowego Emitenta
W I kwartale 2026 roku w potencjale kadrowym, finansowym i majątkowym nie wystąpiły istotne zmiany. Spółka
będzie kontynuowała działalność w swoim podstawowym obszarze, z czym będą wiązały się typowe dla tej
działalności czynniki ryzyka takie jak:
- możliwe wzrosty cen podstawowych materiałów i usług zużywanych i wykorzystywanych w procesie produkcji,
- problemy z wykwalifikowaną siłą roboczą,
- niepewność ogólnej sytuacji gospodarczej oraz sytuacja geopolityczna na Bliskim Wschodzie, w tym konflikt
zbrojny z udziałem Iranu, który może wpływać na globalne uwarunkowania makroekonomiczne.
Na podstawie aktualnie dostępnych informacji oraz przeprowadzonych analiz na dzień 31.03.2026 r. Spółka nie
zidentyfikowała istotnych niepewności dotyczących zdarzeń lub okoliczności, które mogłyby nasuwać poważne
wątpliwości, co do jej zdolności do kontynuowania działalności.
1
Pozostałe informacje
1. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z
wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących Emitenta
Aktywność Emitenta w pierwszych trzech miesiącach 2026 roku skupiała się na podstawowym przedmiocie
działalności przedsiębiorstwa Spółki jakim są specjalistyczne usługi budowlano – montażowe.
Mostostal Płock S.A. pracuje nad pozyskaniem kolejnych zleceń, które pozwolą w pełni wykorzystywać posiadane
moce przerobowe.
W dniu 22 kwietnia 2026 roku Spółka opublikowała sprawozdanie finansowe za 2025 rok wraz ze sprawozdaniem
niezależnego biegłego rewidenta z badania bez zastrzeżeń.
Celem Zarządu Emitenta jest zachowanie silnej pozycji Spółki wśród przedsiębiorstw zajmujących się wysoce
specjalistycznymi pracami dla branży petrochemicznej i logistyki paliw oraz pielęgnowanie ponad
sześćdziesięcioletniego doświadczenia i swoistego know – how w wykonywaniu robót wymagających eksperckiej
wiedzy i umiejętności, związanych z budową stalowych zbiorników magazynowych na surowce, paliwa i
komponenty oraz remontami i modernizacjami instalacji petrochemicznych, również zwiększających ich parametry
użytkowe, co stawia Spółkę w gronie elitarnych firm, realizujących tego typu projekty.
Fundamentalne wartości Spółki to:
- długoterminowa perspektywa - we wszystkim co robimy przyświeca nam myślenie perspektywiczne,
- uczciwość - na równi z wartościami ekonomicznymi ważne są dla nas etyka, prawo, szacunek dla
pracowników, inwestorów, podwykonawców, społeczeństwa i środowiska,
- jakość - wysokie standardy pracy i wdrażanie nowoczesnych technologii pozwalają nam zagwarantować
jakość, jakiej oczekują nasi klienci,
- innowacyjność - stale poszukujemy nowych rozwiązań, doskonalimy procesy realizacyjne w codziennej pracy,
- profesjonalizm - pielęgnujemy i rozwijamy polską myśl inżynierską,
- ochrona środowiska - budujemy świadomość ekologiczną, bierzemy odpowiedzialność za środowisko, w
którym żyjemy i pracujemy starając się minimalizować negatywny wpływ na nie,
- bezpieczeństwo pracy - stosowanie najwyższych standardów BHP jest jednym z filarów naszej strategii, w
dziedzinie ochrony zdrowia i życia ludzkiego nie idziemy na kompromisy,
- ludzie - szanujemy różnorodność, nasze zespoły budujemy na bazie różnych pokoleń, różnych doświadczeń,
różnej narodowości i płci, uzupełniając się tworzymy całość idealną.
2. Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na skrócone
sprawozdanie finansowe
Wyniki finansowe w poszczególnych segmentach działalności gospodarczej przedstawiały się następująco (w tys.
PLN):
2
Na osiągnięte wyniki w okresie sprawozdawczym oddziaływała realizacja kluczowego zlecenia jakim jest
modernizacja instalacji Asfaltów na terenie Orlen S.A. (kontrakt realizowany na zlecenie Orlen S.A. w Konsorcjum
ze Spec – Rem S.A. – Lider, Mostostal Płock S.A. – Partner oraz BPR ASE Group Sp. z o.o. – Partner). Obok umowy
na wymianę zbiornika nr 55 o pojemności V=50 000 m
3
, realizowanej na zlecenie Orlen S.A. oraz umowy na
prefabrykację i montaż dwóch zbiorników V=32 000 m
3
realizowanych na zlecenie KB Pomorze Sp. z o.o. dla
prywatnego klienta, były to zlecenia realizowane przez Spółkę na przestrzeni I kwartału 2026 roku.
Suma bilansowa na dzień 31 marca 2026 roku wynosiła 86 652 tys. PLN, wobec 85 569 tys. PLN na dzień 31 grudnia
2025 roku. Udział majątku obrotowego w majątku ogółem na dzień 31 marca 2026 roku wyniósł 65% wobec 64%
na dzień 31 grudnia 2025 roku. W strukturze finansowania aktywów kapitał własny stanowił 24% (24% na dzień 31
grudnia 2025 roku). Aktywa trwałe stanowią 35% aktywów ogółem Spółki (36% na dzień 31 grudnia 2025 roku).
Spółka w I kwartale 2026 roku utrzymała płynność finansową na bezpiecznym poziomie. Nie udzielała pożyczek ani
poręczeń innym podmiotom. W ocenie Emitenta, w najbliższym czasie nie wystąpi zagrożenie utraty zdolności
wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań z przyczyn leżących po stronie Emitenta jak również
zleceniodawców.
W I kwartale 2026 roku nie wystąpiły w Spółce zdarzenia o nietypowym charakterze, mające znaczący wpływ na
sprawozdanie finansowe za ten okres.
3. Opis zmian organizacji grupy kapitałowej Emitenta, w tym w wyniku połączenia jednostek, uzyskania lub
utraty kontroli nad jednostkami zależnymi oraz inwestycjami długoterminowymi, a także podziału,
restrukturyzacji lub zaniechania działalności oraz wskazanie jednostek podlegających konsolidacji, a w
przypadku Emitenta będącego jednostką dominującą, który na podstawie obowiązujących go przepisów nie
ma obowiązku lub może nie sporządzać skonsolidowanych sprawozdań finansowych – również wskazanie
L.p.
Tytuł
Okres 01.01.2026 r. –
31.03.2026 r.
1.
Przychody netto ze sprzedaży produktów i towarów
37 300
2.
Koszty sprzedanych produktów i towarów
34 729
3.
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
2 571
4.
Zysk (strata) ze sprzedaży
568
5.
Wynik na pozostałej działalności operacyjnej
150
6.
Wynik na działalności finansowej
-213
7.
Zysk (strata) brutto
505
8.
Podatek dochodowy (część odroczona)
148
9.
Zysk (strata) netto
357
3
przyczyny i podstawy prawnej braku konsolidacji
Spółka nie tworzy grupy kapitałowej w rozumieniu przepisów ustawy o rachunkowości, natomiast jest objęta
sprawozdaniem skonsolidowanym, sporządzanym przez jednostkę dominującą, tj. Mostostal Warszawa S.A. z
siedzibą w Warszawie.
4. Stanowisko Zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na
dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników
prognozowanych
Spółka nie publikowała prognoz wyników na 2026 rok.
5. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej
5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego
wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale
zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na
walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w
okresie od przekazania poprzedniego raportu
Zgodnie z posiadanymi informacjami, akcjonariuszami posiadającymi co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZ
Emitenta są:
Mostostal Warszawa S.A.
Stan na dzień
Ilość akcji
% w kapitale
Ilość głosów na WZ
% głosów na WZ
31.12.2025 r.
973 857
48,69
1 240 905
53,21
31.03.2026 r.
973 857
48,69
1 240 905
53,21
różnica
0
0,00
0
0,00
Powszechne Towarzystwo Emerytalne PZU S.A.
Stan na dzień
Ilość akcji
% w kapitale
Ilość głosów na WZ
% głosów na WZ
31.12.2025 r.
153 028
7,65
153 028
6,56
31.03.2026 r.
153 028
7,65
153 028
6,56
różnica
0
0,00
0
0,00
6. Zestawienie stanu posiadania akcji Emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące
Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania, w
okresie od przekazania poprzedniego raportu, odrębnie dla każdej z osób
Na dzień przekazania raportu za I kwartał 2026 roku oraz na dzień 31.03.2026 r. żadna spośród osób
4
zarządzających Emitenta nie posiadała akcji Spółki lub uprawnień do nich.
Spółka nie powzięła informacji o zmianach w ilości posiadanych akcji Emitenta przez osoby zarządzające i
nadzorujące w stosunku do stanu na dzień 31.12.2025 r. Ponadto zgodnie z posiadanymi informacjami osoby
zarządzające i nadzorujące nie posiadały udziałów ani akcji w jednostkach powiązanych z Mostostal Płock S.A.
7. Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego
lub organem administracji publicznej, z uwzględnieniem informacji w zakresie:
a) Postępowania dotyczącego zobowiązań albo wierzytelności Emitenta lub jednostki od niego zależnej,
których wartość stanowi co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta, z określeniem: przedmiotu
postępowania, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania, stron wszczętego
postępowania oraz stanowiska Emitenta,
b) Dwu lub więcej postępowań dotyczących zobowiązań oraz wierzytelności, których łączna wartość
stanowi odpowiednio co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta, z określeniem łącznej wartości
postępowań odrębnie w grupie zobowiązań oraz wierzytelności wraz ze stanowiskiem Emitenta w tej
sprawie oraz, w odniesieniu do największych postępowań w grupie zobowiązań i grupie wierzytelności –
ze wskazaniem ich przedmiotu, wartości przedmiotu sporu, daty wszczęcia postępowania oraz stron
wszczętego postępowania
W okresie sprawozdawczym Spółka uczestniczyła w postępowaniach sądowych dotyczących wierzytelności,
których łączna wartość wyniosła 14 407 tys. PLN.
Na dzień 31.03.2026 roku przeciwko Spółce toczą się przed sądami powszechnymi postępowania o zapłatę
wierzytelności powodów w łącznej kwocie 11 320 tys. PLN.
8. Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z
podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych
warunkach niż rynkowe, wraz ze wskazaniem ich wartości
W I kwartale 2026 roku oraz w analogicznym okresie roku ubiegłego Emitent nie zawierał transakcji z podmiotami
powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe.
9. Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki
lub udzieleniu gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli
łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów
własnych Emitenta
W I kwartale 2026 roku oraz w analogicznym okresie roku ubiegłego Spółka nie udzielała żadnych poręczeń
kredytów lub pożyczek. Według stanu na dzień 31 marca 2025 roku, łączna wartość istniejących gwarancji
kontraktowych stanowiąca równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta, wystawionych
podmiotom zewnętrznym na zlecenie Spółki przez banki lub towarzystwa ubezpieczeniowe występowała w
przypadku:
5
Beneficjent
Rodzaj gwarancji
Kwota gwarancji (w tys. PLN)
Termin ważności gwarancji
Orlen S.A.
bankowa
59
30.11.2027
bankowa
54
22.06.2026
ubezpieczeniowa
2 620
14.07.2026
ubezpieczeniowa
2 620
14.07.2026
bankowa
4 936
07.12.2026
Naftoremont-
Naftobudowa Sp. z o.o.
ubezpieczeniowa
291
02.11.2026
ubezpieczeniowa
982
14.11.2027
ubezpieczeniowa
988
31.03.2029
PORR S.A.
ubezpieczeniowa
132
31.05.2028
bankowa
6 090
02.07.2030
Prowizje pobierane przez gwarantów i obciążające Emitenta ustalane są procentowo od kwoty gwarancji oraz
okresu obowiązywania, a ich wysokość ustalana jest na zasadach rynkowych. Emitent i wyżej wymienione
podmioty są niezależne od siebie a pomiędzy nimi występują jedynie powiązania o charakterze gospodarczym.
10. Inne informacje, które zdaniem Emitenta są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej,
finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości
realizacji zobowiązań przez Emitenta
W okresie sprawozdawczym, w potencjale finansowym i majątkowym nie wystąpiły istotne zmiany. W ocenie
Spółki w najbliższym czasie nie wystąpi zagrożenie utraty zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań.
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Spółkę w dającej się
przewidzieć przyszłości.
11. Wskazanie czynników, które w ocenie Emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w
perspektywie co najmniej kolejnego kwartału
Do najważniejszych czynników makroekonomicznych, które w ocenie Emitenta będą miały wpływ na osiągnięte
przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału należy zaliczyć:
- zamierzenia inwestycyjne jego głównych klientów;
- poziom cen materiałów i usług budowlanych, mający wpływ na wyniki realizowanych kontraktów;
- problemy z dostępnością fachowej siły roboczej;
- niepewność ogólnej sytuacji gospodarczej;
- sytuacja geopolityczna na Bliskim Wschodzie, w tym konflikt zbrojny z udziałem Iranu, który może wpływać na
globalne uwarunkowania makroekonomiczne.
